RÉUSSIR LA VALORISATION D’UN CAPITAL GRÂCE AUX OUTILS DE LA GESTION DE PATRIMOINE

Le rendement et la rentabilité sont deux notions clés en matière d'investissement, mais ils ne désignent pas la même chose.

Le rendement est le montant de gain ou de perte d'un investissement sur une période donnée, exprimé généralement en pourcentage. Il mesure l'évolution de la valeur de l'investissement sur cette même période, que ce soit un bénéfice ou une perte. Le rendement est calculé en divisant le montant de gain ou de perte par la valeur initiale de l'investissement.

En revanche, la rentabilité prend en compte le coût total de l'investissement, qui inclut tous les frais engagés. Elle mesure la performance de l'investissement en termes de bénéfices nets générés par rapport aux coûts totaux engagés.

Il est donc important de se faire accompagner afin de bien déterminer quelles sont les coûts liés à un investissement qui viendrons impacter la rentabilité.

L'horizon de placement et la liquidité sont des concepts différents en matière d'investissement. L'horizon de placement décrit la durée pendant laquelle un investisseur est prêt à conserver son investissement. Il peut varier d'un investisseur à l'autre et dépend de ses objectifs financiers, de sa tolérance au risque et de son profil d'investisseur. 

La liquidité d'un placement, quant à elle, décrit la facilité avec laquelle un actif peut être converti en espèces. Il s'agit de la capacité à acheter ou vendre rapidement un placement à un prix proche de sa valeur marchande. Il est possible d'avoir un placement à long terme avec une forte liquidité, comme des actions, ou un placement à court terme avec une faible liquidité comme un prêt d’argent comme le crowdfunding. 

Un critère extra financier est un critère qui n’a pas de lien avec les critères de la finance traditionnel tel que le rendement, le risque et l’horizon de placement. Les critères extra financiers sont également appelés critères environnementaux, sociaux et de gouvernance (ESG). Différents Labels existent en France pour distinguer les investissements responsables :

• Label ISR (Investissement Socialement Responsable) : basé sur les critères ESG, c’est un label public créé par le ministère de l’Économie et des Finances. Les fonds d’investissement possédant le label ISR remplissent des objectifs extra-financiers correspondant aux critères ESG.
• Label GreenFin : orienté vers la transition énergétique et écologique, le label GreenFin (France Finance Verte) est destiné aux fonds d’investissement responsable agissant de manière durable pour l’environnement.
• Label Finansol : dédié aux produits d’épargne solidaires est un label d’épargne solidaire. Les épargnants peuvent choisir de placer leur argent dans des projets de valorisant la solidarité.

Nos experts en Gestion de Patrimoine peuvent vous accompagner dans la sélection d’investissements correspondant à vos critères extra-financiers.

La valorisation de votre capital correspond à la plus-value générée à partir de votre investissement initial. Toutefois, pour déterminer le régime d'imposition, il est nécessaire de savoir si la valorisation de votre capital est issue d'une plus-value immobilière ou mobilière.

De plus, l'usage qui a été fait du capital est également important à considérer. Par exemple, la vente de votre résidence principale ou d'un bien que vous aviez en location peut entraîner une différence d'imposition sur la plus-value réalisée. De même, la durée de détention du capital a un impact sur son imposition à la sortie. Après une certaine durée de détention, il est possible que le capital soit partiellement ou totalement exonéré d'impôt.

Chez VIA, nos experts en Gestion de Patrimoine sont à votre disposition pour vous accompagner dans le calcul de votre imposition et pour vous aider à optimiser cette dernière.

L'enveloppe fiscale est une structure légale qui permet de bénéficier d'avantages fiscaux pour certains types d'investissements. Elle est généralement constituée d'un cadre réglementaire spécifique qui détermine les conditions d'investissement, les avantages fiscaux, les limites et les obligations fiscales associées à chaque type d'enveloppe.

Les enveloppes fiscales tels que des contrats d'assurance-vie, des plans d'épargne en actions (PEA), des comptes-titres ou des produits d'épargne retraite peuvent être utilisées pour investir dans différents types de produits financiers. 

L'objectif principal des enveloppes fiscales est de favoriser l'épargne et l'investissement à long terme en offrant des avantages fiscaux qui peuvent inciter les investisseurs à maintenir leurs investissements sur le long terme et à les orienter vers des secteurs spécifiques de l'économie. Cependant, les enveloppes fiscales peuvent être assorties de certaines limites et obligations qui doivent être prises en compte par les investisseurs avant de décider d'investir dans un produit financier spécifique.

Au sens de l'Autorité des Marchés Financiers (AMF), le profil investisseur est une évaluation obligatoire des connaissances, de l'expérience et des objectifs d'un investisseur. Cette évaluation est importante car elle permet notamment de déterminer le niveau de risque que l'investisseur est prêt à prendre. 

Chez Via, nous vous accompagnons dans la détermination de votre profil investisseur en prenant tous les éléments en compte et trouvons, à vos côtés, les produits qui correspondent le mieux à votre profil. 

L’horizon de placement à une importance capitale dans le choix du support d’investissement. En effet chaque support à un horizon de placement recommandé, c’est-à-dire la durée conseillée durant laquelle il est important de maintenir son investissement pour en tirer tous les bénéfices. L’horizon recommandé dépendra d’avantages fiscaux acquis à une certaine échéance comme le PEA ou l’Assurance-Vie ou bien de frais qu’il est nécessaire d’absorber comme c’est le cas pour les SCPI. 

Pour optimiser la valorisation de son capital, il est crucial que l'horizon de placement choisi par l'investisseur soit en cohérence avec l'horizon recommandé.

L'impact de l'inflation sur la valorisation d'un capital est un élément crucial à prendre en compte lors d'un investissement. En effet, l'inflation peut réduire la valeur réelle d'un capital au fil du temps. Si le taux d'inflation est supérieur au taux de rendement nominal des investissements, alors le taux de rendement réel sera négatif, ce qui signifie que la valeur réelle du capital diminuera à mesure que le pouvoir d'achat s'érode.

Pour pallier cet effet, il est courant d'utiliser le rendement "en euro constant", qui est une mesure ajustée de l'impact de l'inflation sur le taux de rendement d'un investissement. Cette mesure permet d'évaluer la performance d'un investissement en prenant en compte l'effet de l'inflation, qui réduit le pouvoir d'achat de la monnaie au fil du temps.

La mutualisation et la diversification du risque sont deux concepts différents mais complémentaires en matière de gestion du risque financier.

La mutualisation du risque consiste à partager le risque financier entre plusieurs investisseurs afin de réduire l’impact d’une perte potentiel sur un seul investisseur. Cette mutualisation permet également aux investisseurs particuliers d’avoir accès à certaines classes d’actif nécessitant un ticket d’entrée parfois élevée.  

La diversification du risque consiste quant à elle à répartir un investissement sur différents types d’actifs afin de réduire le risque de perte importante en cas de défaillance de l’un d’entre eux. La diversification peut être poussé au sein même d’une classe d’actif en répartissant son investissement sur plusieurs sous-jacents, zone géographiques, secteur d’activité etc.

Les deux approches peuvent être utilisées conjointement pour réduire le risque global d'un portefeuille d'investissement.

Les classes d'actifs sont des catégories d'investissements ayant des caractéristiques similaires en termes de rendement, de risque et de liquidité. Les classes d'actifs les plus courantes sont les actions, les obligations, les matières premières, les devises et les investissements immobiliers. Chaque classe d'actifs a ses propres avantages et inconvénients.

L'allocation d'actifs consiste à répartir les fonds d'investissement entre les différentes classes d'actifs en fonction de facteurs tels que les objectifs de l'investisseur, son horizon de placement et son profil de risque. Une allocation d'actifs équilibrée permet de diversifier le portefeuille, ce qui réduit le risque global et peut contribuer à optimiser le rendement. Une allocation appropriée d'actifs entre ces différentes classes est cruciale pour atteindre ses objectifs d'investissement tout en gérant le risque.

Il est important de souligner que l'allocation d'actifs est une décision individuelle qui doit être adaptée aux besoins et aux objectifs de chaque investisseur. Les professionnels de la gestion de patrimoine et les conseillers financiers peuvent aider à déterminer la meilleure allocation d'actifs en fonction des circonstances de chaque investisseur.